29 Апреля 2011

Дело в том, что разница между ставкой, которую получает заёмщик, и стоимостью финансирования данной ипотеки для банка очень мала. Таким образом, многие финансовые институты часто предлагают своим клиентам перейти с плавающего процента на фиксированный.
Посмотрим на эту ситуацию с математической точки зрения.
Для примера возьмём стандартный мортгидж с плавающей ставкой прайм минус 0,75%. Базовая стоимость плавающей ипотеки для кредитора, обычно, равна 30-дневной доходности банковского акцепта. На данный момент он равен 1,20%. В результате, разница (маржа), на которой зарабатывают кредиторы, составляет 105бп (1,05%): 2,25% — 1,20%. Исторически, здоровая маржа колеблется в размере 120-130бп (1,20%-1,30%).
Финансовые институты должны ещё учесть множество дополнительных расходов, в том числе: накладные, рекламные и административные расходы, оплата услуг персонала, комиссионные брокерам, премии за ликвидность и многое другое.
Не стоит забывать и о риске процентной ставки, ведь стоимость финансирования может повыситься раньше, чем поднимется прайм ставка, и тогда кредиторская маржа заметно сократится.
К тому же, многие заёмщики стремятся выплатить мортгидж как можно скорее. Для финансовых институтов было бы гораздо удобнее, если б их клиенты оставались на плавающем проценте все пять лет. Но, на практике, средний период выплаты плавающего кредита составляет лишь три года.
Ещё одно нововведение это Международные стандарты финансовой отчетности (МСФО), согласно которым финансовым институтам теперь необходимо иметь в своем капитале уже более крупные суммы. И, естественно, эти дополнительные расходы перекладываются на заёмщиков.  
По мнению некоторых экономистов, введение МСФО стало наиболее значительным изменением в мортгидж индустрии за последние 10 лет. Более того, это может отрицательно отразиться на желании банков выдавать ипотеки с плавающей ставкой.
Согласно заявлениям некоторых экономистов, банки и так долгое время не вносили каких-либо серьёзных изменении в систему скидок на плавающие мортгиджи и недавнее сокращение дисконтов должно было произойти ещё год назад. Может так сложиться, что в ближайшем будущем будет доминировать прайм минус 0,50%.
К тому же, как только прайм ставка начнёт расти, давление на низкие плавающие проценты будет также увеличиваться.
А пока всё больше кредиторов может последовать тенденции сокращения данных дисконтов. Хотя не стоит забывать, что некоторые финансовые институты всё же смогут себе позволить оставить ставки неизменными (прайм минус 0,90%). Для того, чтобы узнать, возможен ли такой вариант в вашей ситуации, необходимо проконсультироваться с профессиональным мортгидж брокером. И не стоит медлить, ведь никто не может гарантировать вам, что такие предложения не исчезнут в ближайшем будущем.

Добавить комментарий

Ваш адрес email не будет опубликован.